Tänk på balansen!
Av Mats Nyman den 1 augusti 2010 kl 08:08
Så här på sommaren får man ju tillfälle att tänka på balansen i livet. Arbete eller fritid? Träning eller avslappning? God mat, eller bara nyttig? Vatten eller vin?
Vad man kanske inte tänker så mycket på är balansen i sitt sparande. Samtidigt är det faktiskt en av de viktigaste faktorerna för att få en god avkastning till rimlig risk. Det handlar både om att ha rätt balans – rätt andelar i olika typer av tillgångar – när man börjar spara, och att sedan ombalansera portföljen om andelarna driver iväg alltför mycket från de avsedda.
Självklart kan man låta bli att ombalansera längs vägen. Det kan både ge högre avkastning över tiden (t ex om aktiemarknaden år efter år ger en högre avkastning än räntemarknaden, och därför blir en större del av sparandet) eller lägre. Men samtidigt kommer risken att bli annorlunda än för den ursprungliga portföljen.
Vill man behålla risken någotsånär konstant över tiden måste man balansera om portföljen regelbundet. Frågan är hur ofta, och när? En ny studie av den amerikanska fondförvaltaren Vanguard, och som citeras i Financial Times, visar att det normalt räcker att se över portföljen en gång per år. Man behöver normalt inte göra någonting om inte portföljens andelar förändrats med mer än fem procentenheter.
Hittills i år har avkastningen varit begränsad, både på svenska och utländska aktiemarknader och på räntemarknaden. Därför har portföljandelarna varit ganska konstanta. Därför finns inget behov av att ändra någonting just nu, om man var nöjd med sin portfölj vid årsskiftet.
När man stuvar om i portföljen måste man också tänka på eventuella skatteeffekter. Ett bra tillfälle att göra det brukar vara i slutet på året, när man vet vilka vinster eller förluster man realiserat.
Läge för att tänka på de där andra balanserna istället, med andra ord!
Här är en länk till artikeln i Financial Times. Observera att du behöver registrera dig för att kunna läsa artikeln. Du kan också direkt till Vanguards studie.
Det här inlägget handlar om Avkastning och Risker.
Senaste inläggen från Placeringsbloggen
-
Av Tobias Tallberg,
Marknadsanalytiker
den 8 februari 2012 kl 11:02
0 kommentarer
Som ett led i vårt arbete med att hela tiden förbättra och förtydliga vårt erbjudande inom sparaffären breddar vi nu våra Aktiefondtips så att dessa även innehåller andra sparprodukter än aktiefonder. I samband med detta så ändras namnet till Placeringstips. Våra placeringstips bygger på...
Läs mer
-
Av Susanna Klint,
Chef Affärsutveckling
den 6 februari 2012 kl 15:02
0 kommentarer
Den 1 januari införde regeringen en helt ny sparform i Sverige – Investeringssparkontot. Detta anses av många vara bland det intressantaste som hänt på sparområdet på länge och har till och med kallats ”årtiondets största sparnyhet”. Hur har det då tagits emot?
Dagens Industri gjorde nyligen en...
Läs mer
-
Av Mats Nyman,
Strateg
den 2 februari 2012 kl 09:02
0 kommentarer
Skuldproblemen gör att tillväxten i de rika länderna förblir relativt svag och riskerna höga under den närmaste tiden. Handelsbankens ekonomer räknar med en BNP-tillväxt i år på 1,2 procent i Sverige och med nolltillväxt i EMU. I USA och Japan ser prognoserna lite bättre ut, men tillväxten är...
Läs mer
Det här inlägget handlar om Certifikat och Risker
-
Av Martin Björsell,
Finansanalytiker
den 30 januari 2012 kl 11:01
0 kommentarer
Sänkt syn efter stark utvecklingSkogssektorn har haft en stark utveckling på börsen och stigit med nära 35 procent sedan vår strategirapport den 21 november. Ett ryskt medlemskap i WTO väntades resultera i minskade handelshinder samt lägre råvarukostnader för de nordiska skogsbolagen. Det i...
Läs mer